CARD-2605 · [CARD-2605] 基金投资在政策预期变化期中以“保全本金优先”为前提，优先执行再平衡并绑定年化波动阈值。

解释

该卡用于回答基金投资在特定市场状态下的执行顺序：先确认目标与期限，再以年化波动定义触发条件，最后按“再平衡→久期调整”推进动作（锚点：CARD-2605）。

边界

适用于中长期资金账户、可接受净值波动且愿意按月复盘的人群；不适用于高杠杆短线、刚兑诉求或12个月内有大额刚性支出的场景（CARD-2605）。

常见误区

频繁改策略导致漂移，导致策略与风险预算脱节（CARD-2605）。

来源

慧客堂-播客文字稿/Vol.21 基金投资中的常见误区与纠偏.docx

复用位置：Q5