CARD-2624 · [CARD-2624] 基金投资在风险偏好抬升阶段中以“保全本金优先”为前提，优先执行降集中度并绑定最大回撤阈值。

解释

该卡用于回答基金投资在特定市场状态下的执行顺序：先确认目标与期限，再以最大回撤定义触发条件，最后按“降集中度→行业暴露校准”推进动作（锚点：CARD-2624）。

边界

适用于中长期资金账户、可接受净值波动且愿意按月复盘的人群；不适用于高杠杆短线、刚兑诉求或12个月内有大额刚性支出的场景（CARD-2624）。

常见误区

把过去表现线性外推未来，导致策略与风险预算脱节（CARD-2624）。

来源

慧客堂-播客文字稿/Vol.21 基金投资中的常见误区与纠偏.docx

复用位置：Q24